美国如何操纵汇率以避免债务？

在过去的10年里，我们可以看到人民币对美元一直在升值，而人民币在国内却一直在贬值。 那么，美国如何才能更容易地偿还国债呢？ 假设中国购买了10亿美元的美国国债，比如美国iPad在中国每单位可以赚1000元，而随着中国国内的通货膨胀，每单位可以赚2000元，同时2000元只能兑换2000 7美元，但汇率变成了1：

6点以后可以兑换2000 6美元，一方面单品赚多人民币，另一方面可以多兑换美元，这样美国出口产品在中国市场就可以轻松赚到人民币，以1：6的汇率兑换成美元来偿还10亿美元的国债， 人民币升值幅度越大，偿还债务就越容易。

1.摊薄后美国国债：

例如，如果美国欠中国100美元，美国必须按过去1：7的汇率向中国偿还700元人民币，而美国只需按当前汇率向中国偿还630元人民币。

2.打击中国的出口制造业，以促进美国出口，纠正其低迷的制造业，并增加国内就业，这是奥巴马上任以来做的第一件事

同样的原因，过去你出口100美元赚了700美元，现在你只赚了630元，大量的中国出口已经倒闭了。

3.美元是一种强势货币，人民币只能在中国消费。

因为美国发行的债券是以美元计价的，如果美元贬值，各国持有的美元债券就会缩水，美国债务自然会被美元贬值稀释。

美元汇率**意味着美元正在贬值，从而间接减轻了债务负担。

我举个例子给大家大致的意思，首先，如果中国**持有100美元一年期国债，如果当时的汇率是1：8，也就是中国用800元买入100美元，如果汇率不变，利息可以忽略不计，那么，一年后， 美国**会把100美元还给中国，而且因为美国国债是以美元计价的，所以到期后，美国只能向中国支付100美元，至于中国在外汇市场上会兑换多少人民币，那是中国**的事情。如果人民币升值，即人民币是“有价值的”，如果一年后人民币兑美元是1：1

一年后，美国还是返还了100美元，但中国拿到的100美元，在外汇市场上只能兑换680元，也就是说，与同等汇率相比，中国损失了120元，反之，美国的债务减少了120元。

中国目前拥有超过2万亿美元的外汇储备，其中大部分是美元政府债券。 因此，如果人民币升值，不仅中国的对外贸易会受到影响，而且中国账面上的大量资金也会悄无声息地蒸发，而这些外汇就是我们换来的一船衬衫和鞋子。

因此，我们应该谨慎对待人民币升值，提防日本以往的经验。 （《广岛协定》是日本长达十年的衰落，其核心是让当时的日元大幅升值，这被称为“失去的十年”。

原因很简单，借款的时候，是以美元为单位，以人民币还款，美刀和人民币按当时的汇率换算，人民币升值，相对来说，美国要偿还的就少了。

如果人民币升值，美元相对会贬值，我们持有的美国国债会缩水。

中国一直对美国有顺差，这意味着我们从美国人那里赚了很多钱，如果我们不能用钱怎么办？

美国人说，你再借给我，不然我就没钱买你的东西，就借钱给美国，其实我们是在买美国国债买...... 中国和日本成为美国最大的两个债权国，美国成为中日两国的主要客户。

然后中国和日本悲惨地发现，如果他们借钱给美国，美国就无力偿还，如果他们不借钱给美国，美国就不会买中国和日本的东西，中国和日本自己的经济就会受到影响。

美国令人敬畏的是，世界上没有其他货币算是货币，他家的货币叫货币，造币厂还是他家经营的，不管他印多少，全世界都得替他扛着。

所以其实我们给美国送东西，然后换成远方的借条，中国也有国债，还有人买。

不要对借条**惊慌失措！

希腊用主权债务借给高盛，主权债务不在资产负债表上，希腊需要进入欧盟金融体系，但其GDP远未达到这一水平，这就是原因。

人为地制定汇率，不是给它贷款的能力，而是高盛给了希腊优惠贷款和当时的汇率市场，双方的共识也没什么好说的。 只不过高盛知道希腊有问题，他把自己买来的债券，或者各种形式的担保，分散自己的风险，现在协议即将到期，受影响的不是高盛，而是欧洲国家。 多么破碎的词......

具体来说，希腊发行了100亿美元（或日元和瑞士法郎）的10至15年期债券，该债券将分批上市。 高盛（Goldman Sachs）投资银行负责将希腊提供的美元兑换成欧元。 当这笔债务到期时，高盛仍将以美元兑换。

如果按市场汇率计算汇率，则无事可做。 事实上，高盛的“头脑风暴”是人为地创造一种汇率，允许高盛向希腊借出大量现金，而不会出现在希腊的公共债务比率中。 如果按市场汇率计算，1欧元等于美元，希腊发行100亿美元将获得74亿欧元。

然而，高盛（Goldman Sachs）使用了更优惠的汇率，给了希腊84亿欧元。 也就是说，高盛实际上借给了希腊10亿欧元。 但这笔钱当时并没有出现在希腊的公共债务比率统计数据中，因为它要到10到15年后才会归还。

这样一来，希腊就有了这笔现金收入，因此国家预算赤字只是账面上的GDP。 事实上，欧盟统计局在2004年重新计算，发现希腊的赤字实际上很高，超过了正常水平。 最近的披露表明，希腊当时的实际预算赤字是其GDP的百分比。

远低于规定的3%。 除了这笔贷款，高盛还为希腊设计了多种方式，在不增加债务比率的情况下积累财富。 例如，国家彩票业和航空税的未来收入被用作抵押品以换取现金。

这种抵押互换方式在统计上不是一种负债，但它已经成为**，即银行债权人的权利。 当然，高盛的服务和贷款都不是免费提供的：高盛总共获得了3亿欧元的佣金。

高盛（Goldman Sachs）很清楚，希腊通过这种方式进入欧元区将不可避免地导致长期经济远见，并最终导致支付能力不足。 为了防止投资付诸东流，高盛从一家德国银行购买了20年期10亿欧元的CDS“信用违约掉期”保险，以便承销商在出现付款问题时可以弥补缺口。

这是希腊和高盛之间的黑匣子操作，只有他们两个人知道，其他人也只知道是按照市场汇率计算的，不知道他们会人为地制定汇率。 简单来说，金融监管不足，高盛做假账，偷偷借钱给希腊。

首先，人民币升值也意味着美元的贬值，那么美元的贬值是如何实现的呢？ 一个非常简单直接的路径是量化宽松政策，多印美元，那么，当然会损害美元外汇权益大量的国家的利益，美国自己也会得到债务减免。

其次，美国需要用增加财政收入来偿还债务，进而需要经济增长，现阶段美国经济并不低迷，他们认为这是由于人民币估值过低，让美国出现了巨额赤字，而国内就业率， 生产率和经济增长率都没有达到预期的效果。人民币升值体现在汇率上，而现在人民币汇率是密切关注美元的政策，所以美国的量化宽松政策在中国并没有给自己带来多大的优势，甚至可以说，如果人民币在汇率上与美元挂钩， 那么美元会贬值，人民币也会一起贬值，那么美国的**赤字会更大，中国在美国持有的外汇会更多，所以美国的债务危机会更加严重。

房东又说，“但我觉得，人民币升值了，货物出口会增加，出口还是要出口，否则制造品卖不出去”，这种说法是错误的，因为人民币升值了，出口肯定会受到影响，不可能还是出口和原来一样。

如果有人借给你1亿美元，他们可以还你7亿元，但现在只要你还1亿元，你觉得划算吗？

这并不太复杂，我们简单谈谈一个模型：

开始：A有0元的个人货币，B有1美元，此时汇率为1：6，然后A向B借钱，借1美元，此时A是债务人，B是债权人。 这个时候，他们手里的钱是：

A有1美元，B有0美元或A有6元，B有0美元，汇率仍为1：6

然后汇率上升并变为 1：7，此时如果 A 还给 B，则为：

A有0美元，B有1美元或A有0元，B有7元，汇率为1：7

你看谁赚了？

违约是指未能按时偿还或未能支付本金和利息。 借钱不还的国家，谁敢投资，就卖了美元，美元贬值了。

美国违约影响了投资者对市场的信心，一旦违约，就没有钱可买。 也就是说，美国经济不好。 那么，如果美国经济不好，如果它想还钱而别人不借钱怎么办？

只要印很多钱。 那么美元一旦贬值太多，就会贬值。 美元相对于其他货币的贬值将增加。

这就是汇率暴跌的原因。

顺便说一句，它不是在帐户中吗??? 我想问你，为什么美国债务上限**和美元汇率会上升？

货币互换交易是指双方约定在未来一系列日期以不同货币的本金金额向对方支付利息，两种利率可以以不同货币计算，双方在期末以两种不同的货币交换本金。 货币掉期交易的主要功能是允许客户根据各种货币的汇率和利率变化来调整资产和负债的货币结构和利率结构，使其更加合理，避免外汇汇率和利率变化带来的风险。 例如，客户借入10年期日元浮动利率债务，但经常性收入仅以美元计价，需要每季度将美元兑换成日元支付利息，到期需要将美元兑换成日元偿还本金，面临日元升值和利率上升的风险。

为规避风险，客户可与银行进行10年期10日元兑美元货币互换交易，以适当的汇率水平，将日元浮动利率债务兑换成美元固定利率债务，使借入的债务与其收入的货币一致， 规避汇率变动风险，同时固定借款债务的利率，规避利率变动风险。

比如你手里有美元，想去英国，就得把美元兑换成英镑，在当地使用，就像中国商家不能直接接受你的美元一样。